Le juste équilibre entre actions et obligations.
Dans le cadre d'une stratégie d'investissement axée sur la valeur, le concept Genève Invest se concentre sur des actions de qualité et des obligations d'entreprise prometteuses offrant le meilleur rapport risque/rendement.
Stratégie II. Placements à revenu fixe Plus
Approche d'investissement axée sur la valeur (selon Charlie Munger) + mégatendances : entreprises présentant des processus de changement à long terme et des processus de changement qui se chevauchent et qui influencent les changements sociaux et technologiques
Une attention systématique portée aux thèmes de niche et des facteurs spécifiques
Flux de revenus continuet prévisible
Protection juridique des détenteurs d'obligations : l'accent est mis sur les obligations garanties et de premier rang
Résultats commerciaux éprouvés (audités) et élevés
Rechercher des avantages concurrentiels durables et un « moat » (avantage concurrentiel durable)
Concentrez-vous sur les entreprises qui génèrent des marges élevées et un rendement élevé des actifs
Mesure anticyclique
Stratégie III. Portefeuille équilibré
Obligations d'entreprise à haut rendement et offrant le meilleur rapport risque/rendement
Une attention systématique portée aux thèmes de niche et des facteurs spécifiques
Continu et prévisible flux de revenus
Protection juridique des détenteurs d'obligations : accent sur les obligations garanties et de premier rang
Une communication orientée vers l’avenir et transparente communication avec la direction de l'entreprise
Des fluctuations de valeur moins importantes que celles des actions et les avantages d'une diversification
Taux obligataires élevés et fixes et réduction du risque lié à la courbe des taux
Rendements supplémentaires grâce à l'exploitation de l'effet de la courbe des taux.
Notre stratégie équilibrée vise à générer un rendement supérieur à moyen et long terme par rapport à un portefeuille composé exclusivement de titres à revenu fixe. La composante actions permet de participer à l'évolution des marchés boursiers et constitue donc le principal moteur de la performance de la stratégie. L'accent est mis sur les actions de sociétés mondiales de grande qualité dont les secteurs bénéficient de facteurs de croissance. La composante obligataire sert à la diversification afin d'apporter plus de stabilité au portefeuille par rapport à un placement purement actions. De plus, les paiements d'intérêts réguliers sur les obligations assurent un flux de trésorerie continu au sein du portefeuille. Ce flux peut être réinvesti pour bénéficier de l'effet des intérêts composés à long terme ou versé pour répondre à des besoins de liquidités.
Stratégie d'investissement : obligations d'entreprises
Dans le domaine des titres à revenu fixe , nous nous concentrons sur des thèmes de niche et des facteurs spécifiques qui entraînent une hausse des taux d'intérêt ou des rendements obligataires. Il s'agit par exemple de premières émissions, d'obligations dont le volume d’émission est inférieur à 100 millions d’euros ou qui ne sont pas notées par les trois principales agences de notation. Les facteurs particuliers sont des crises qui offrent un potentiel accru d'opportunités, telles que la crise de la dette souveraine de l'UE et les « fallen angels » (obligations dégradées).
Éléments de sécurité pour la gestion des risques :
Stratégie d'investissement : Actions
La stratégie d'investissement en actions repose sur l'approche de l'investissement "value" telle que définie par Munger. L'accent est mis sur les entreprises mondiales de grande qualité qui disposent d'avantages concurrentiels par rapport à leurs pairs. Cet avantage concurrentiel durable permet aux entreprises d'atteindre des marges élevées et, par conséquent, un rendement élevé sur leurs actifs. Ces avantages concurrentiels peuvent prendre la forme de brevets ou de licences à long terme, de frais de change élevés ou d’une marque forte. Les entreprises actives sur des marchés en croissance et disposant d’un avantage technologique par rapport à leurs concurrents présentent un intérêt particulier. Nous trouvons ces entreprises principalement dans les secteurs de la technologie, de la santé, de la numérisation et de la consommation en ligne.
C'est le moment idéal pour investir dans les obligations. Les rendements actuels des obligations d'entreprises dépassent généralement 7,10 % par an.
Demandez dès maintenant à l'un de nos experts de vous rappeler. Nous vous conseillons gratuitement et sans engagement et identifions pour vous les meilleures obligations d’entreprise.